Bắt đầu từ ngày 1/1/2025, Thông tư 02/2023/TT-NHNN về cơ cấu lại thời hạn trả nợ và giữ nguyên nhóm nợ chính thức hết hiệu lực. Quy định này dấy lên nhiều lo ngại trong ngành tài chính, đặc biệt là đối với các tổ chức tín dụng có tỷ lệ nợ tái cơ cấu lớn liên quan đến thị trường bất động sản.
Thực trạng nợ xấu và thách thức sau khi Thông tư 02 hết hiệu lực
Tính đến thời điểm hiện tại, Ngân hàng Nhà nước (NHNN) vẫn chưa có thông báo nào về việc gia hạn chính sách cơ cấu nợ, điều này sẽ dẫn đến sự gia tăng khả năng phát sinh nợ xấu từ các khoản vay mà trước đó đã được cơ cấu lại.
Theo thông tin từ VIS Rating, tác động của việc dừng cơ cấu nợ đều có thể không quá nghiêm trọng đối với toàn bộ hệ thống ngân hàng, nhờ có sự cải thiện của dòng tiền trong hoạt động doanh nghiệp và cá nhân vay vốn trong năm 2024. Tuy nhiên, đối với một số ngân hàng đặc biệt là những ngân hàng có tỷ lệ bao phủ nợ xấu thấp và có danh mục nợ tái cơ cấu lớn, áp lực xử lý nợ vẫn được coi là một bài toán phức tạp.
Ngừng cơ cấu nợ áp lực nợ xấu bất động sản đè nặng lên các ngân hàng
Khi Thông tư 02 kết thúc hiệu lực, ngân hàng bắt buộc phải ghi nhận đầy đủ chi phí tín dụng cho các khoản nợ đã được tái cơ cấu. Mặc dù các ngân hàng lớn có quy mô tài chính mạnh và danh mục nợ lành mạnh có khả năng kiểm soát tốt áp lực này, nhưng các ngân hàng có tỷ lệ nợ bất động sản cao, đặc biệt là những tổ chức có khách hàng vay vốn là các chủ đầu tư gặp khó khăn về pháp lý hoặc tồn kho dự án sẽ phải đối diện với nhiều thách thức. Một ví dụ điển hình là VPBank, với danh mục nợ tái cơ cấu đáng kể và tỷ lệ bao phủ nợ xấu ở mức thấp.
Rủi ro từ lĩnh vực bất động sản và những tác động đến hệ thống tài chính
Chuyên gia từ VIS Rating đã nhận định rằng mặc cho thị trường bất động sản đã ghi nhận một số tín hiệu phục hồi từ cuối năm 2024, vẫn còn nhiều doanh nghiệp trong ngành này gặp khó khăn trong việc xử lý các vấn đề pháp lý cũng như tìm kiếm nguồn vốn để tiếp tục triển khai các dự án. Những điều này không chỉ ảnh hưởng đến khả năng trả nợ của các nhà đầu tư mà còn gia tăng rủi ro cho cả hệ thống ngân hàng.
Theo số liệu từ NHNN, tổng nợ có vấn đề trong hệ thống tài chính, bao gồm nợ xấu nội bảng, nợ tái cơ cấu và trái phiếu VAMC, hiện đang ở mức 6,9% tổng dư nợ tín dụng tính đến cuối tháng 6 năm 2024. Mặc dù tốc độ phát sinh nợ xấu đã chậm lại trong ba quý đầu năm 2024, áp lực đối với các ngân hàng vẫn rất lớn do những chính sách hỗ trợ đã không còn hiệu lực.
Bên cạnh đó, một số ngân hàng thương mại như Techcombank, ACB, HDBank, và VIB đã chủ động giảm danh mục nợ tái cơ cấu, nhằm giúp hệ thống tài chính duy trì sự ổn định trong giai đoạn chuyển tiếp này. Tuy nhiên, với những ngân hàng có tỷ lệ dư nợ bất động sản cao và chưa kịp điều chỉnh danh mục tín dụng, áp lực sẽ trở nên nghiêm trọng hơn khi chi phí tín dụng dự kiến tăng nhẹ trong thời gian tới.
Triển vọng cho năm 2025: Xu hướng nợ xấu và chiến lược ngân hàng
Theo khảo sát của NHNN, trong quý I/2025, tỷ lệ nợ xấu có khả năng giảm so với quý IV/2024. Công ty chứng khoán TPBank (TPS) cũng nhận định rằng tỷ lệ nợ xấu có thể giảm xuống còn 1,8% trong năm 2025, nhờ vào các biện pháp kiểm soát rủi ro chặt chẽ hơn và cải thiện chất lượng tài sản của các ngân hàng.
Tuy nhiên, điều cần lưu ý là bộ đệm dự phòng rủi ro tại nhiều ngân hàng đã không còn dày như trước. Điều này có thể làm cho chi phí tín dụng gia tăng, tạo thêm áp lực lên hệ thống tài chính. Các ngân hàng cần tiếp tục tập trung vào việc xử lý các khoản nợ xấu, đặc biệt là những khoản nợ liên quan đến lĩnh vực bất động sản – một lĩnh vực đang trong quá trình tái cơ cấu mạnh mẽ.
Nhìn chung, mặc dù việc dừng cơ cấu nợ có thể tạo ra một số áp lực ngắn hạn, nhưng bên cạnh đó, nó còn là một bước đi cần thiết để thị trường tín dụng hoạt động với tính minh bạch và bền vững hơn. Các ngân hàng cần chủ động điều chỉnh chiến lược, tăng cường quản lý rủi ro, và tận dụng những tín hiệu tích cực từ sự phục hồi của thị trường bất động sản để giảm thiểu tác động từ nợ xấu.
Hãy theo dõi để không bỏ lỡ những thông tin hấp dẫn từ visadebit.com.vn!
